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天山生物(300313)剖释明日股票推荐:明日具备爆发潜力10大金股

明日股票推荐:明日具备爆发潜力10大金股  大智慧(行情,问诊):公司收购湘财证券,打造互联网券商发展新模式  研究机构:中信建投  事件  公司及子公司财汇科技拟通过发行股份和现金购买,向新湖控股、国网英大、新湖中宝(行情,问诊)等16家公司收购湘财证券100%股权。同时,公司拟发行股份募集配套资金27亿元,用于增加湘财证券资本金、补充营运资金。  简评  大智慧收购湘财证券,双方通过资源共享,发挥业务协同效应,将打造互联网券商发展新模式。  大智慧是国内互联网金融资讯行业龙头企业,拥有金融资讯和信息服务的强大技术和庞大互联网金融客群,湘财证券在传统券商业务方面具有良好基础,通过线上线下结合,可以实现金融客群、信息服务和券商业务的资源共享和协调发展,将打造互联网券商发展新模式。  募集资金将大幅提高湘财证券未来盈利能力。  募集27亿资金,将大幅提高湘财证券资本实力,为公司发展类贷款等新型业务提供支持,将大幅提升公司未来的盈利能力。截至2014年9月30日,湘财证券总资产211.9亿元,净资产40.0亿元,营收9.0亿元,净利润3.0亿元。目前,湘财营收贡献主要来自经纪业务和自营投资,经纪业务占比57.78%,自营投资占比21.50%,未来类贷款等新型业务具有很大发展空间。  交易完成后,预计公司市值将达到576-624亿。  参照目前上市公司市值表现,并考虑收购完成后业务协同效应对于公司业绩的贡献,研报预计公司市值将可达到576-624亿,预计目标价格为15.0-16.2元/股。  万邦达(行情,问诊):新签30亿PPT项目,跨入市政污水治理  研究机构:齐鲁证券  事件:1月22日公司广告与芜湖市建设投资有限公司签署了《PPP模式项目合作协议》,双方将在安徽省芜湖市进行一系列环保基础设施项目的投资、建设、运营、维护等一项或多项,项目总投资约30亿,其中污水处理投资超11.01亿、垃圾处理投资1.02亿,其他环保工程项目投资超15.60亿。  点评:  快速成功进入市政污水治理新业务领域,显示公司较强的综合竞争优势。公司目前拥有工业污水治理、市政污水治理、固废处理、节能环保以及余热回收业务等,大环保平台型公司已初步成型;市政污水项目的获得有望打开公司在该领域市场空间贡献新盈利增长点;PPP是政府大力支持和符合行业发展趋势的治污模式,目前全国处于加速推广和落地期,项目的签订有助于公司持续获得PPP项目。  芜湖PPP项目将对公司业绩产生较大的正面影响,在手项目和多业务收入保证公司2015年高增长。芜湖项目总投资近30亿,是公司2013年营收的3.7倍,项目内部收益率不低于10%具有较好的盈利性,预计合同正式签订后将大幅提升业绩。公司目前拥有大型EPC项目近13个,预计在手订单总额超10亿,在建项目主要有中石油华北石化炼油项目、神华宁煤400万吨/年间接液化项目、陕煤神木天元化工煤焦油轻质化项目和宁煤高盐水零排放项目;托管运营方面,2015年将有9个项目持续为公司贡献2亿左右的营业收入;吉林固废处理中心预计2015年2季度通过试生产,年度贡献收入有望超过5000万;公司预告全年净利润增速为31%-41%,与公司前三季度业绩相比增速超100%,研报认为昊天节能实际业绩超备考预测。  盈利预测和投资建议。由于项目未签订正式合同,研报暂不上调2015-2016年的公司盈利。由于公司四季度大型订单进度略低于预期,研报略微调整了公司业绩预测,预计公司2014-2016年营业收入13.73亿、18.07亿和22.94亿,同比增速分别为77.9%、31.6%和26.9%;预测2014-2016年净利润为1.97亿、3.11亿和4.04亿,同比增速分别为40.36%、57.81%和29.86%。看好2015年工业水处理需求快速增长、市政水处理持续开拓、工业水处理民营龙头地位以及公司环保领域并购预期,维持公司买入评级、2015年46倍PE目标价58元。  风险提示:受经济和政治影响公司EPC大型项目订单有下降风险;在手项目开工延期风险;收购昊天节能以及运营项目的应收账款上升风险。并购项目进展低于预期风险。  中天城投(行情,问诊):大地产如日中天,大金融版图初现  研究机构:国泰君安  投资要点:  维持增持评级,上调目标价至23.2元,现价空间70%。贵阳去大盘化最大受益者,进军互联网金融及大健康产业,成长空间大。收购的招商贷到2015年底估值或达90亿元。贵阳市场好于预期,故上调2014、15年EPS至0.96(+5%)、1.31元(+8%)。执行力超强,其他拓展预计会逐步落实;故参考可比公司,上调2015年目标PE至18倍,相应上调12个月目标价至23.2元。  未来方舟、金融中心、假日方舟等重点项目顺利推进,优质资源有望未来3年集中释放,公司业绩预计进入快增轨道。1)未结储备近2300万方,基本位于贵阳。项目进展良好,扣除净负债的重估值14.1元。2)受益贵阳去大盘化,近期再融资等丰富资金可推动开发加速。  公司近期系列布局显示,大金融是公司深思熟虑的战略选择,预计后续会逐步落实,想象空间较大。1)公司近期公告与合石电商合作,借力“招商贷”平台,进军P2P;合石电商2014年净利润约1500万元,预计2015年还将大幅提高。2)公司还与小额贷款公司签订合作框架协议(交易对方已累计实现利润约1700万元),并设立股权投资基金等。3)网贷发展空间巨大,公司招商贷估值到2015年底预计可达近百亿。4)控股贵阳互联网金融产投,近期也在打造在线供应链金融服务平台、互联网直销银行、移动金融,并申请网络支付牌照。  催化剂:大金融板块拓展逐步落地  风险提示:房地产项目主要位于贵阳,受单一市场影响较大  通富微电(行情,问诊):不可忽视的中国半导体力量  研究机构:海通证券(行情,问诊)  公司开始进入发展的快车道,首次给予“买入”评级。在半导体产业转移、国家及地方对半导体产业大力支持的背景下,公司自身在积极寻求突破,先进产能布局和一流客户开拓方面都有比较大的进展,研报认为公司未来几年将进入快速发展通道。在不考虑有可能的外延式发展的情况下,预计14/15/16年EPS分别为0.18、0.31、0.45元,增长速度分别达88.1%/74.5%/47.8%,首次给予“买入”评级,6个月目标价13.5元(鉴于公司未来几年业绩的高速增长、外延式发展预期,研报给予公司16年30XPE)。   南方财富网微信号:southmoney

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